دوره جامع صفر تا صدکار با DEX

دوره جامع صفر تا صدکار با DEX

چرا دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX اهمیت دارد؟

یکی از بزرگ‌ترین اشتباهاتی که افراد تازه‌وارد انجام می‌دهند این است که تصور می‌کنند بازار کریپتو مشابه بورس، فارکس یا سایر بازارهای مالی سنتی است. اما حقیقت این است که بازار ارز دیجیتال ماهیتی کاملاً متفاوت دارد. بخش بزرگی از ساختار این بازار غیرمتمرکز است و ابزارها و روش‌های کار با آن با سایر بازارها تفاوت بسیاری دارد.

به همین دلیل شرکت در دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX اهمیت بالایی دارد. این دوره دقیقاً برای افرادی طراحی شده که می‌خواهند:

• از پایه یاد بگیرند

• مسیر صحیح را از ابتدا طی کنند

• با ریسک کمتر وارد بازار شوند

• در کنار آموزش تئوری، مهارت‌های عملی نیز کسب کنند

وقتی ساختار بازار، رفتار قیمت، نحوه کار با کیف پول‌ها، خریدوفروش ارزها، مدیریت ریسک و تحلیل پروژه‌ها را یاد بگیرید، امکان موفقیت شما چندین برابر بیشتر می‌شود.

---

DEX چیست و چرا باید آن را یاد بگیریم؟

DEX یا صرافی غیرمتمرکز (Decentralized Exchange) یک پلتفرم معاملاتی ارز دیجیتال است که به کاربران امکان می‌دهد بدون واسطه و به طور مستقیم با یکدیگر معامله کنند. برخلاف صرافی‌های متمرکز (مانند Binance یا Coinbase)، در DEXها دارایی‌های کاربران در کیف پول شخصی خودشان باقی می‌ماند و کنترل کلیدهای خصوصی را خود کاربر بر عهده دارد.

---

چگونه کار می‌کند؟

DEXها معمولاً بر اساس قراردادهای هوشمند (Smart Contracts) روی بلاک‌چین (عمدتاً اتریوم، BSC، سولانا و…) عمل می‌کنند. مکانیسم اصلی آنها به این شکل است:

1. اتصال کیف پول: کاربر کیف پول خود (مانند MetaMask یا Trust Wallet) را به پلتفرم DEX متصل می‌کند.
2. معامله مستقیم: خرید و فروش از طریق “استخرهای نقدینگی” (Liquidity Pools) انجام می‌شود که توسط کاربران دیگر تأمین شده است.
3. تسویه آنی: معاملات مستقیماً روی بلاک‌چین ثبت می‌شوند و دارایی‌ها بین کیف پول‌ها جابه‌جا می‌گردند.

---

مهم‌ترین مزایای DEX

1. امنیت بالاتر:
   • دارایی‌های شما نزد شخص ثالث (صرافی) نگهداری نمی‌شود.
   • خطر هک صرافیهای متمرکز (مثل واقعه Mt. Gox) وجود ندارد.
2. حفظ حریم خصوصی:
   • اغلب DEXها نیاز به احراز هویت (KYC) ندارند.
   • تنها با اتصال کیف پول می‌توانید معامله کنید.
3. دسترسی به توکن‌های نوظهور:
   • بسیاری از پروژه‌های جدید ابتدا در DEXها لیست می‌شوند.
   • فرصت سرمایه‌گذاری در پروژه‌های آینده‌دار در مراحل اولیه.
4. حاکمیت فردی:
   • کنترل کامل دارایی‌ها با خود شماست (اصل “Not Your Keys, Not Your Crypto”).
5. فعالیت در حوزه DeFi:
   • DEXها دروازه ورود به دنیای امور مالی غیرمتمرکز (DeFi) هستند.
   • امکان مشارکت در استخرهای نقدینگی، استیکینگ و وام‌دهی.

---

چرا باید DEX یاد بگیریم؟

1. جلوگیری از ضررهای ناشی از ناآگاهی:
   اشتباه در تنظیم کارمزد (Gas Fee) یا تأیید معاملات کلاهبرداری می‌تواند منجر به از دست رفتن سرمایه شود.
2. کسب درآمد غیرفعال:
   • با تأمین نقدینگی در استخرها (Liquidity Providing) می‌توانید از کارمزد معاملات سود کسب کنید.
   • مشارکت در فرآیندهای سهامداری (Yield Farming).
3. استقلال مالی:
   • وابستگی به صرافی‌های متمرکز و محدودیت‌های جغرافیایی را حذف می‌کنید.
   • در هر شرایطی (تحریم، قطعی دسترسی و…) به دارایی خود دسترسی دارید.
4. آمادگی برای آینده مالی (Web3):
   • DEXها بخش جدایی‌ناپذیر از انقلاب وب۳ و اقتصاد غیرمتمرکز هستند.
   • تسلط بر آنها شما را به یک بازیگر فعال در فضای ارز دیجیتال تبدیل می‌کند.
5. امنیت در معاملات:
   • با یادگیری تشخیص قراردادهای هوشمند مخرب و کلاهبرداری‌های رایج (Scam)، از دارایی خود محافظت می‌کنید.

صرافی غیرمتمرکز (DEX) چیست؟

DEX مخفف Decentralized Exchange یعنی صرافی غیرمتمرکز. برخلاف صرافی‌های متمرکز:

• اطلاعات کاربران ذخیره نمی‌شود

• احراز هویت لازم نیست

• کنترل کامل دارایی دست کاربر است

• هک و بلوکه شدن دارایی تقریباً غیرممکن است

• خرید توکن‌های جدید قبل از لیست شدن ممکن است

در DEX شما مستقیماً از کیف پول خود معامله می‌کنید. همین ساختار باعث شده که دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX یک ضرورت باشد، نه یک انتخاب.

---

مزایای شرکت در دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX

۱. یادگیری اصولی و استاندارد

خیلی‌ها تلاش می‌کنند با چند ویدئو یا مطالعه چند مقاله وارد بازار شوند، اما اغلب به‌سرعت با ضرر مواجه می‌شوند. این بازار پیچیدگی‌های خاص خود را دارد و یادگیری بدون برنامه تقریباً غیرممکن است. اما در یک دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX مطالب مرحله به مرحله و با ترتیب درست آموزش داده می‌شود.

۲. یادگیری عملی همراه با تمرین واقعی

بخش زیادی از این دوره مربوط به تمرین عملی است. کار با کیف پول‌ها، اتصال به DEX، انجام معاملات واقعی و شرکت در استخرهای نقدینگی، همگی نیاز به آموزش عملی دارند.

۳. پشتیبانی مستقیم

در دوره حضوری، شما دائماً با مدرس در تعامل هستید و می‌توانید مشکلات خود را همان لحظه برطرف کنید. این موضوع سرعت یادگیری را چند برابر می‌کند.

۴. یادگیری مدیریت ریسک

۸۰٪ معامله‌گران به دلیل نداشتن مدیریت ریسک شکست می‌خورند. در حالی که یک دوره جامع، بخش مهمی از آموزش خود را به مدیریت سرمایه اختصاص می‌دهد.

۵. درک کامل ساختار دیفای (DeFi)

DeFi دنیایی بی‌نهایت بزرگ است. برای فعالیت در ییلد فارمینگ، استیکینگ و تأمین نقدینگی، شما حتماً باید آموزش دیده باشید.

دوره‌ای مثل دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX این مهارت‌ها را به شما یاد می‌دهد.

---

سرفصل‌های تخصصی دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX

این دوره شامل بخش‌های گسترده‌ای است که هر کدام نقش مهمی در موفقیت شما دارند. در ادامه سرفصل‌ها را به‌صورت کامل توضیح می‌دهیم.

---

۱. مقدمه کامل دنیای ارز دیجیتال

این بخش شامل مباحث پایه‌ای است مانند:

• تاریخچه ارزهای دیجیتال

• ایجاد بیت‌کوین و انقلاب بلاک‌چین

• مفاهیم کوین و توکن

• شبکه‌های مختلف (اتریوم، BNB Chain، سولانا، آوالانچ و …)

• مفاهیم گس‌فی، کیف پول، نود، قرارداد هوشمند

این بخش پایه ورود شما به دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX را شکل می‌دهد.

---

۲. آموزش کیف پول‌ها به شکل کاملاً عملی

در دوره یاد می‌گیرید:

• کیف پول متامسک را بسازید

• شبکه‌های مختلف را اضافه کنید

• دارایی‌ها را بین شبکه‌ها منتقل کنید

• امنیت کیف پول را مدیریت کنید

• عبارت بازیابی را به درستی ذخیره کنید

• از اشتباهات رایج جلوگیری کنید

بدون یادگیری درست کیف پول، نمی‌توان وارد DEX شد.

---

۳. تحلیل تکنیکال از مقدماتی تا پیشرفته

در این مرحله، بخش عمده‌ای از دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX به تحلیل تکنیکال اختصاص دارد. مباحث شامل:

• کندل شناسی حرفه‌ای

• خطوط روند

• سطوح حمایت و مقاومت

• اندیکاتورهای مهم مانند RSI، MACD، EMA

• حجم معاملات

• الگوهای کلاسیک

• پرایس اکشن پیشرفته

• تعیین نقاط ورود و خروج

تحلیل تکنیکال یکی از مهم‌ترین مهارت‌ها برای معامله‌گری حرفه‌ای است.

---

۴. تحلیل فاندامنتال و بررسی پروژه‌ها

این بخش کمک می‌کند ارزش واقعی یک پروژه را قبل از سرمایه‌گذاری تشخیص دهید. مباحث شامل:

• توکنومیک

• تیم توسعه‌دهنده

• وایت‌پیپر

• نقشه راه

• رقبا

• میزان عرضه و تقاضا

• اعتبار شبکه و قرارداد هوشمند

این بخش باعث کاهش ریسک و افزایش امنیت سرمایه‌گذاری شما می‌شود.

---

۵. آموزش کامل کار با DEX

این مرحله اصلی‌ترین بخش دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX است.

در این بخش یاد می‌گیرید:

• اتصال کیف پول به صرافی‌های غیرمتمرکز

• انجام معاملات در یونی‌سواپ، پنکیک‌سواپ و سایر DEX ها

• مدیریت اسلیپیج

• تنظیم گس‌فی

• خرید توکن‌هایی که هنوز در صرافی‌های بزرگ لیست نشده‌اند

• افزودن توکن‌های جدید به کیف پول

• تشخیص توکن‌های معتبر از توکن‌های اسکم

دانش این مباحث به شما اجازه می‌دهد از فرصت‌های زودهنگام بازار استفاده کنید.

---

۶. دیفای و روش‌های کسب درآمد دلاری

در دیفای می‌توان بدون ترید کردن درآمد کسب کرد. در این دوره یاد می‌گیرید:

• ییلد فارمینگ

• استخرهای نقدینگی

• استیکینگ

• فارم‌های LP

• نحوه محاسبه APR و APY

• ریسک‌های دیفای

• شرکت در ایردراپ‌ها، پری‌سِل‌ها و لانچ‌پدها

این مباحث کمک می‌کند درآمدی پایدار و دلاری ایجاد کنید.

---

۷. مدیریت سرمایه و روانشناسی معامله‌گری

این بخش یکی از مهم‌ترین بخش‌های دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX محسوب می‌شود. در این مرحله یاد می‌گیرید:

• مدیریت ریسک در معامله‌گری

• قوانین طلایی معامله‌گری

• اشتباهات ذهنی مرسوم

• کنترل احساسات هنگام خرید و فروش

• تعیین حد ضرر

• ساخت استراتژی شخصی

بدون این بخش، هیچ معامله‌گری در بلندمدت موفق نمی‌شود.

---

چرا این دوره بهترین انتخاب برای ورود به بازار کریپتو است؟

وقتی شما در یک دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX شرکت می‌کنید، تمام مهارت‌هایی را که طی سال‌ها باید تجربی یاد بگیرید، در چند ماه به‌صورت فشرده، عملی و کاربردی می‌آموزید.

این یعنی:

• کاهش اشتباهات و ضررها

• افزایش سرعت یادگیری

• کسب درآمد سریع‌تر

• جلوگیری از خطرات امنیتی

• ایجاد تخصص واقعی

این دوره نه‌تنها یک دوره آموزشی است، بلکه یک مسیر شغلی برای ورود به دنیای کریپتو و بلاک‌چین محسوب می‌شود.

---

دوره مناسب چه کسانی است؟

• افراد مبتدی که هیچ آشنایی با بازار ندارند

• کسانی که می‌خواهند تریدر حرفه‌ای شوند

• افرادی که دنبال درآمد دلاری هستند

• کسانی که قصد دارند وارد حوزه دیفای و DEX شوند

• سرمایه‌گذاران بلندمدت

• علاقمندان به تکنولوژی بلاک‌چین

• حتی معامله‌گران حرفه‌ای که می‌خواهند دانش خود را کامل کنند

---

جمع‌بندی نهایی

بازار ارز دیجیتال فرصت‌هایی دارد که شاید هر ده سال یک‌بار در دنیای مالی دیده شود. اما این فرصت‌ها فقط برای افرادی است که دانش کافی دارند. شرکت در دوره جامع صفر تا صد ارز دیجیتال و کار با DEX شما را از یک کاربر عادی به یک متخصص حرفه‌ای تبدیل می‌کند.

در این دوره یاد می‌گیرید:

• چگونه تحلیل کنید

• چگونه معامله کنید

• چگونه با DEX کار کنید

• چگونه امنیت دارایی خود را حفظ کنید

• چگونه از دیفای درآمد دلاری کسب کنید

✔ ویژگی‌های دوره

• آموزش عملی

• پشتیبانی آموزشی

• کلاس ۱ تا ۳ نفره یا خصوصی

• ارائه مدرک معتبر فنی‌وحرفه‌ای

• امکان انتخاب زمان کلاس متناسب با وقت هنرجو

📍 آدرس

مشهد – احمدآباد ۷ – مجتمع گوهرشاد – طبقه ۲ – واحد ۲۰۷-اموزشگاه آسیایی

📞 تماس

09197661336
09352935008

دوره لایو ترید فیوچرز حضوری

شروع دوره live ترید حضوری فیوچرز 

تعداد نفرات در هر دوره 1 نفر خصوصی

تعداد جلسات 6 جلسه 

آموزش پیشرفته فیوچرز
در دوره آموزش فیوچرز یاد می گیرید با تمرکز با پادشاه کریپتو گلیم خود را از آب به راحتی بیرون بکشید!
چرا آب خوردن؟! چون یک نفر قبلا تمام فوت و فن‌های این بازار را با صحیح و خطا یاد گرفته و توانسته برای خودش و آینده‌اش سیستمی پولسازی خلق کند که دیگر محتاج کسی نباشد.
در فیوچرز شما به 2 بال نیاز دارید: اول درک عمیق خود معاملات فیوچرز و دوم تحلیلی که بتوان با آن معاملات فیوچرز را عملی اجرا کرد. این دوره کوچک است، اما پولساز؛ می‌دانی چرا؟
چون نهایتا ما با یک سیستم، تاکید می‌کنم یک سیستم دلارهای بازار را با تمرکز جارو می‎‌کنید…
این دوره شامل 3 نوع سرمایه‌گذاری بلندمدت، میان‌مدت و کوتاه‌مدت است؛ تا علاوه بر تریدر بودن، دیدگاه سرمایه گذار بودن را نیز به خوبی برای شما جا بیاندازد.

تماس با اموزشگاه

دستگاه ماینر چیست؟ انواع سخت‌افزارهای استخراج را بشناسید

دستگاه ماینر چیست؟ انواع سخت‌افزارهای استخراج را بشناسید
استخراج (ماینینگ) یا همان اثبات کار (Proof Of Work) اصلی‌ترین سازوکاری است که امنیت بسیاری از ارزهای دیجیتال را تأمین می‌کند. در شبکه بیت کوین و ده‌ها ارز دیجیتال دیگر، تأیید تراکنش‌ها، ایجاد بلاک‌های جدید و برقراری امنیت شبکه، بر عهده مشارکت‌کنندگانی است که آنها را «ماینر» می‌نامیم. اما واژه ماینر فقط به یک شخص یا گروه اشاره ندارد، بلکه امروزه به سخت‌افزارهایی هم که برای استخراج ارزهای دیجیتال کاربرد دارند، ماینر می‌گویند. دستگاه‌ ماینر انواع مختلفی دارد، اما در حال حاضر از عبارت ماینر بیشتر برای دستگاه‌های مخصوص ای‌سیک (ASIC) استفاده می‌شود. پس از مطالعه این مقاله، با انواع سخت‌افزارهای استخراج به‌طور کامل آشنا می‌شوید.

ماینر یا سخت‌افزار استخراج چیست؟

ماینر یا به سخت‌افزارهایی گفته می‌شود که در فرایند استخراج ارزهای دیجیتال مورداستفاده قرار می‌گیرند. استخراج ارزهای دیجیتال به توان پردازشی بسیار بالایی نیاز دارد و نقش ماینرها در شبکه، فراهم‌کردن این توان پردازشی است. استخراج‌کنندگان با دستگاه‌های ماینر خود در شبکه فعالیت کرده و در ازای قدرت پردازشی که در اختیار شبکه قرار می‌دهند، پاداش دریافت می‌کنند.

هر ارز دیجیتال را می‌توان با یک یا چند سخت‌افزار کامپیوتری استخراج کرد. مثلاً استخراج بیت کوین فقط با دستگاه‌های ای‌سیک به‌صرفه است. به‌طور کلی امروزه برای استخراج ارزهای دیجیتال می‌توان از این چهار سخت‌افزار استفاده کرد:

پردازنده‌های مرکزی (CPU)
پردازنده‌های گرافیکی یا همان کارت گرافیک (GPU)‌
مدار مجتمع دیجیتال برنامه‌پذیر (FPGA)
مدارهای مجتمع با کاربرد خاص (ASIC)
در ادامه، برای آشنایی با انواع دستگاه‌های ماینر با ارزدیجیتال همراه باشید.

پردازنده مرکزی (CPU)
از CPU اولین بار برای استخراج بیت کوین در نسخه‌های ابتدایی این ارز دیجیتال استفاده شد. اولین پذیرندگان بیت کوین در سال ۲۰۰۹ تا ۲۰۱۰ با کامپیوترهای معمولی خود هزاران بیت کوین را استخراج کردند، اما خیلی زود با گسترش شبکه، قدرت هش شبکه بیت کوین به‌اندازه‌ای بالا رفت که دیگر استفاده از این پردازنده‌ها سودآور نبود؛ تا جایی که بعضاً کل میزان بیت کوین استخراج‌شده، کفاف هزینه برق دستگاه را نمی‌کرد. به‌تدریج استفاده از این سخت‌افزار در استخراج سایر ارزهای دیجیتال نیز کارآیی خود را از دست داد.

با این حال، هنوز هم ارزهایی وجود دارند که استخراج آنها با پردازنده مرکزی انجام می‌شود که مشهورترین‌شان مونرو است.

همچنین بخوانید: آموزش تصویری استخراج مونرو (آپدیت جدید)

تیم توسعه‌ مونرو به‌صورت کاملاً فعال در برابر ورود دستگاه‌های ای‌سیک به استخراج ارز XMR مقاومت می‌کند و با به‌روزرسانی‌های مداوم سعی دارد مانع از انحصار و تمرکز در شبکه مونرو شود.

قراردادهای بدون سررسید (Perpetual Contracts) بیت کوین چیست؟

قراردادهای بدون سررسید (Perpetual Contracts) بیت کوین چیست؟
قراردادهای بدون سررسید مفهومی شبیه به قراردادهای آتی دارند اما در جزئیات با یکدیگر متفاوت‌اند؛ به عبارت دیگر قراردادهای دائمی در جزئیات زیر با قراردادهای آتی متفاوت‌اند:
موعد سررسید [تسویه] در خصوص این قراردادها وجود ندارد.
استفاده از اهرم‌هایی تا ۱۰۰ برابر در خصوص چنین قراردادهایی ممکن است.
از آنجایی که قراردادهای بدون سررسید، موعدی مشخص برای تسویه ندارند، پس قیمت پایه و خصیصه‌های مرتبط با تسویه نیز برای آنها تعریف نمی‌شود، بلکه با نرخی نزدیک به قیمت واقعی دارایی معامله می‌شوند.

«تامین وجه» مفهومی دیگر است که در قراردادهای بدون سررسید تعریف می‌شود. تامین وجه بر مباناهای ۸ ساعته تعریف می‌شود؛ به طوری که اگر نرخ یک دارایی مثبت باشد، خریداران موظف به تامین وجه فروشندگان هستند؛ از طرف دیگر با منفی شدن نرخ دارایی، این فروشندگان هستند که وظیفه تامین وجه خریداران را بر عهدا دارند. به یاد داشته باشید تامین وجه در برخی صرافی‌ها به صورت خود در زمانی مشخص از هر روز صورت می‌گیرد.0

پلتفرم‌های قراردادهای آتی بیت کوین
بایننس، شیکاگو مرکانتایل، بورس معاملات شیگاکو، بکت و بسیاری دیگر از بازارهای سهام و صرافی‌های ارزهای دیجیتال، خدماتی در حوزه قراردادهای آتی بیت کوین ارائه می‌کنند که در ادامه به آنها اشاره خواهیم کرد.

Binance (بایننس)
قراردادهای آتی بایننس در خصوص ارزهای دیجیتال مدتی است که عرضه شده‌اند و طبق ادعای این صرافی تا به اینجا عملکردی فراتر از انتظار داشته است. به گفته بایننس، طی جهش صعودی بازار ارزهای دیجیتال، قراردادهای آتی این صرافی توانست به رقم باور نکردنی ۳۷۰,۰۰۰ بیت کوین برسد؛ به عبارت دیگر ۲.۷ میلیارد دلار بیت کوین در بستر قراردادهای آتی معامله شد!

یکی از ویژگی‌هایی که قراردادهای آتی بایننس به کاربران ارائه می‌کند، اهرم (Leverage) تا حداکثر ۱۲۵ برابر است. صد البته استفاده از اهرم‌هایی با این اندازه، به شدت پر خطر است و ممکن است تبعات جبران ناپذیری را برای سرمایه‌گذار در پی داشته باشد.

BitMEX (بیت مِکس)
بیت مکس با حجم تبادلان روزانه ۳۵,۰۰۰ بیت کوین، که یکی از بزرگترین صرافی‌های ارزهای دیجیتال است نیز امکان معامله قراردادهای آتی بیت کوین را مهیا کرده است. به دلیل سخت‌گیری‌های مراجع قضایی و نظارتی ایالات‌متحده، معاملات این قراردادها در آمریکا ممنوع است.

تسویه قراردادهای آتی بیت مکس نیز به مانند دیگر پلتفرم‌ها به صورت نقدی است و بر پایه دلار آمریکا تسویه می‌شود. برای انجام معاملات آتی در بیت مکس نیازی به وجه تضمن ۱۰۰ درصدی نیست؛ از همین رو کاربر می‌تواند از اهرم‌های ۱۰۰ برابری نیز برای [برخی] قراردادها استفاده کند.

Bakkt (بکت)
بکت اولین قراردادهای آتی فیزیکی بیت کوین را عرضه کرده است. بکت پس از مدت‌ها دست و پنجه نرم کردن با موانع قانونی توانست مجوز فعالیت خود را از مراجع حوزه اوراق بهادار آمریکا دریافت کند و از ابتدای مهر ماه قراردادهای خود را آغاز کرد. پیش از آغاز عرضه قراردادهای آتی، بکت در چند نوبت عرضه آنها را به تاخیر انداخته بود.

پلتفرم بکت قراردادهای آتی فیزیکی بیت کوین را در سر رسیدهای یک روزه و یک ماهه عرضه می‌کند. تسویه و پردازش قراردادها در تاریخ سر رسید نیز توسط پلتفرم Bakkt Warehouse صورت می‌گیرد. نقطه تمایز میان بکت و پلتفرم‌های مشابه، نحوه تسویه قراردادهاست. در بکت با رسیدن به تاریخ سررسید، قرارداد به صورت بیت کوین تسویه خواهد شد، نه به صورت دلار یا هر ارز رایج دیگری.

از زمان آغاز فعالیت پلتفرم بکت تا به اینجا، بالاترین حجم معاملات، سه هفته پیش بود که ۱۵ دلار در یک روز برآورد شد.

CBOE (بورس اختیار معامله شیکاگو)
CBOE، اولین و یکی از بزرگترین پلتفرم‌های معامله قراردادهای آتی بیت کوین است. فعالیت CBOE در حوزه قراردادهای آتی بیت کوین از دسامبر (دی) سال ۲۰۱۷ (۱۳۹۷) آغاز شد. نقش CBOE از آن جهت بسیار پر رنگ است که پس از عرضه قراردادهای آتی بیت کوین، موسسات مالی و بازارهای بورس بسیاری به ورود به حوزه بیت کوین و قراردادهای آتی آن علاقه‌مند شدند.

هر واحد از قراردادهای آتی بیت کوین در پلتفرم CBOE، معادل یک واحد بیت کوین است. قراردادهای آتی این پلتفرم به صورت ارزهای رایج تسویه می‌شوند و خبری از تبادل بیت کوینِ واقعی میان طرفین نیست. همچنین دلار به عنوان مرجع تبادلات در نظر گفته می‌شود. به علاوه CBOE قراردادهای آتی بیت کوین خود را با حداکثر نرخ مارجین ۴۰ درصد در اختیار معامله‌گران قرار می‌دهد. قراردادهای آتی CBOE در حال حاضر در دسترس سرمایه‌گذاران قرار ندارد.

CME (گروه صرافی شیکاگو مرکانتایل)
پلتفرم قراردادهای آتی بیت کوینِ CME نیز از جمله قدیمی‌ترین نمونه‌های موجود است که کمی پس از عرضه قراردادهای آتی بیت کوین توسط CBOE، در دسترس مشترکان قرار گرفت. CME را می‌توان یکی از موفق‌ترین ارائه دهندگان قراردادهای آتی بیت کوین دانست؛ قراردادهای آتی بیت کوین در این پلتفرم در سال ۲۰۱۸، رشدی ۱۱۹ درصدی را تجربه کرد.

قراردادهای آتی CME، در واحدهای ۵ بیت کوینی عرضه می‌شوند و برای تعیین قیمت بیت کوین از روش‌های مختلف استفاده می‌کند. این پلتفرم همچنین امکان مارجین تا ۳۵ درصد را نیز برای سرمایه‌گذاران فراهم می‌کند.

درست به مانند CBOE، قراردادهای آتی CME نیز به صورت نقدی و بر پایه دلار آمریکا تسویه می‌شوند و تاریخ سر رسید آنها در بازه‌های ۱۶ روزه محاسبه می‌شود.

قراردادهای آتی بیت کوین چه مزایایی برای بازار دارند؟
قراردادهای آتی بیت کوین یکی از ابزارهای مناسب برای سرمایه‌گذاری در بازار این ارز دیجیتال است. در ادامه به بخشی از مزایای استفاده از این قراردادها اشاره می‌کنیم:

قراردادهای آتی در بستری کاملا قانونی و مجاز فعالیت می‌کنند؛ پس هم سرمایه‌گذاران عادی و هم موسسات مالی می‌توانند با خاطری آسوده وارد آن شده و با تکیه بر تحلیل‌ها و پیش‌بینی‌های خود سود کنند. به علاوه نیازی به استفاده مستقیم از صرافی‌های ارزهای دیجیتال نیست و تمام مراحل در یک بازار بورس قانونی صورت می‌گیرد.

یکی از سختی‌های بازار بیت کوین و به طور کلی ارزهای دیجیتال، نحوه نگه‌داری درست از این ارزهاست. نگه‌داری ارزها در محلی امن، به ویژه برای کاربران تازه وارد، یکی از موانع این اساسی به حساب می‌آید. این در حالی است که قراردادهای آتی بیت کوین، چنین دردسرهایی را به همراه ندارد.

اگر بیت کوین به سرمایه‌گذاران بیشتری معرفی شود، نقدپذیری آن بالاتر رفته و همین مسئله آثاری مثبت را به دنبال خود خواهد داشت.

استفاده از قراردادهای آتی بیت کوین، نوسانات بازار را کم می‌کند و در بلند مدت امنیت بیشتری را برای سرمایه‌گذاران مهیا خواهد کرد.

تاثیر قراردادهای آتی بیت کوین بر روی قیمت
به بیان ساده، از آنجایی که سود [کلی] سرمایه‌گذاران در حوزه ارزهای دیجیتال با استفاده از قراردادهای آتی بالاتر می‌رود، پس در کوتاه مدت باید انتظار افزایش قیمت برای بیت کوین را داشت؛ به عنوان مثال با عرضه قراردادهای آتی بیت کوین از جانب CBOE، قیمت بیت کوین با افزایش ۱۰ درصدی به قیمت ۱۶,۹۳۶ دلار رسید.

در مثالی دیگر وقتی CME، به عنوان یکی از بزرگترین بازارهای بورس دنیا، قراردادهای آتی بیت کوین را در اختیار سرمایه‌گذاران قرار داد، بیت کوین به مرز ۲۰,۰۰۰ دلار رسید.

به طور کلی می‌توان گفت که عرضه قراردادهای آتی برای بیت کوین، به عنوان عاملی تسهیل کننده در خصوص قیمت به شمار می‌رود.

نقش قراردادهای آتی در بهبود وضعیت قانونی بیت کوین
به نحوی می‌توان گفت که عرضه قراردادهای آتی برای بیت کوین، اولین مرحله از ورود گسترده موسسات مالی بزرگ به حوزه بیت کوین است؛ چرا که این قراردادهای در بستری قانون‌گذاری شده در اختیار سرمایه‌گذاران قرار می‌گیرند و موسسات مالی بزرگ می‌توانند با خیالی آسوده به معامله آنها بپردازند. از طرف دیگر، کسب مجوز پلتفرم‌های مختلف برای عرضه قراردادهای آتی بیت کوین، می‌تواند راه را برای ETFهای بیت کوین نیز هموار کند.

کمیسیون بورس و اوراق بهادار تا به اینجا چندین بار درخواست‌های ETF بیت کوین را کرده است؛ طبق اظهارات این نهاد مسئول در ایالات‌متحده، نبود نقدینگی کافی در حوزه بازارهای آتی، دلیل اصلی رد این درخواست‌هاست.

در نتیجه می‌توان گفت که همه‌گیرتر شدن استفاده از قراردادهای آتی بیت کوین، از آن جهت پر اهمیت است که می‌تواند به این ارز دیجیتال وجهه‌ای قانونی ببخشد.

اهرم در قرارداد آتی چیست؟
لوریج در قرارد آتی چگونه عمل می‌کند؟
اهرم را لوریج (Leverage) یکی از قابلیت‎هایی است که استفاده از آن در خصوص قراردادهای آتی امری معمول به حساب می‌آید. بنا به تعریف ساده، اهرم یعنی معامله‌گر ملزم به پر کردن صد درصد از ارزش قرارداد آتی نیست. اهرم در مباحث اقتصادی، مفهومی شبیه به علم فیزیک دارد؛ همانطور که در علم فیزیک، از اهرم برای انجام راحت‌تر امور استفاده می‌شود، در مباحث اقتصادی و مالی نیز از اهرم برای کسب سود به روشی تسهیل شده و بازدهی بالاتر استفاده می‌شود. صد البته باید به یاد داشت که استفاده از اهرم‌ها به همان اندازه که سود معامله‌گر را بیشتر می‌کند، در هنگام ضرر نیز باعث چند برابر شدن سرمایه از دست رفته وی خواهد شد.

هنگامی که در قراردادهای آتی، معالمه‌گر از اهرم استفاده می‌کند، مبلغی به عنوان «مارجین اولیه» (Initial Margin) در اختیار کارگزار قرار می‌دهد. مارجین اولیه کسری از ارزش قرارداد آتی است که توسط معامله‌گر، همزمان با خرید قرارداد پرداخت می‌شود. این مقدار بسته به اندازه قرارداد، ریسک اعتباری سرمایه‌گذار و شرایط و قوانین کارگزار متغیر است.

در پایان مدت قرارداد و رسیدن به موعد سررسید، سرمایه‌گذار موظف است مقدار ارزش اولیه قرارداد را به کارگزار عودت دهد.

در صورت استفاده صحیح و حساب‌شده از اهرم در قراردادهای آتی سود معامله‌گر چندین برابر خواهد شد و اگر محاسبات وی درست از آب در نیایند، تمام سرمایه او از دست خواهد رفت.

قرارداد آتی (Futures) چیست؟ آشنایی با معاملات آتی بیت کوین

قرارداد آتی (Futures) چیست؟ آشنایی با معاملات آتی بیت کوین

اصطلاحات پیچیده و گاها عجیب در بازارهای مالی کم نیست. از قرارداد آتی بیت کوین گرفته تا بازارهای «گاوی» و «خرسی». بازار ارزهای دیجیتال هم با ماهیتی مالی و اقتصادی‌شان از این قاعده مستثنی نیستند. در ادامه قصد داریم تا شما را با مفهومی قرارداد آتی آشنا کنیم. به علاوه نگاهی مختصر نیز به قرارداد آتی در حوزه بیت کوین (Bitcoin Futures)، انواع قرارداد آتی، پلتفرم‌های ارائه‌دهنده این قراردادها و تاثیرات آن بر بازار بیت کوین خواهیم داشت.

یک قرارداد آتی (Future Contract)، قراردادی است که بین دو نفر منعقد شده که در آن یک دارایی مشخص، در زمانی معین در آینده و با قیمتی مشخص خرید و فروش می‌شود. وب‌سایت اقتصادی اینوستوپدیا (Investopedia) در تعریف قراردادهای آتی می‌نویسد: در یک قرارداد طرفین قرارداد موظفند تا هنگام سررسید، مفاد ارائه شده در آن را محقق نمایند. با رسیدن به تاریخ سررسید طرفین ملزم به خرید یا فروش دارایی در قیمتی هستند که در قرارداد ذکر شده است.

برای درک بهتر قرارداد آتی به این مثال توجه فرمایید. فرض کنید یک شرکت فعال در حوزه تولید نان، برای در امان ماندن از تغییرات قیمت آرد، یک قرارداد آتی میان خود و تولید کننده آرد منعقد می‌کند. فرض می‌کنیم که قیمت هر بسته آرد در زمان انعقاد قرارداد، ۱۰ دلار است. نانوایی که پیش‌بینی می‌کند قیمت آرد رشد خواهد کرد، یک قرارداد آتی خرید سه ماهه برای هزار بسته آرد و با ارزش ۱۰ هزار دلار خریداری می‌کند. طبق این قرارداد، نانوایی پول هزار بسته آرد را پرداخت می‌کند و سه ماه دیگر که قرارداد به اتمام رسید، بسته‌های آرد را تحویل خواهد گرفت.

اگر در پایان سه ماه که قرارداد به اتمام می‌رسد، قیمت طبق پیش‌بینی نانوایی قیمت آرد افزایش یابد و مثلا به دوازده دلار برسد، شرکت دو هزار دلار صرفه‌جویی کرده است.

حالا بیایید تعریف دقیق‌تری از قراردادهای آتی ارائه کنیم:

قراردادهای آتی به شکل موقعیت‌های خرید (Long) یا فروش (Short) منعقد می‌شوند. در موقعیت خرید یا پوزیشن لانگ، خریدار موافقت می‌کند تا دارایی مورد نظر را با قیمت مشخص‌شده در تاریخی معین خریداری کند. در طرف مقابل، موقعیت فروش یا پوزیشن شورت است که در آن فروشنده تضمین می‌کند که در تاریخی معین و با رسیدن به تاریخ سررسید قرارداد، دارایی را با قیمت مورد توافق بفروشد.

شاید بتوان گفت که نکته اصلی در خصوص قراردادهای آتی، اهمیت قانون‌گذاری در این حوزه باشد. قراردادهای آتی در بازارهای بورس رسمی و دارای مجوز معامله می‌شوند. از طرف دیگر عرضه چنین قراردادهایی در بازارهای بورس منوط به کسب مجوز از نهاد مربوطه است. کمیسیون معاملاتی معاملات آتی کالای ایالات‌متحده، نهاد نظارتی اصلی در خصوص قراردادهای آتی در آمریکاست. در ایران نیز این قراردادها تحت نظارت سازمان بورس و وزارت صنعت، معدن و تجارت خرید و فروش می‌شوند.

به طور کلی قراردادهای آتی به دو منظوری منعقد می‌شوند:

مصونیت و پوشش ریسک (Hedging)
سفته‌بازی (Speculation)
پوشش ریسک
قراردادهای آتی این امکان را خریدار و فروشنده می‌دهد که خود را از شر خطرات احتمالی که در آینده گریبان کالاهای مورد نیازشان را می‌گیرد، خلاص کنند. فرض کنید یک شرکت می‌داند که ملزم است تا در آینده کالایی خاص را خریداری کند. در این حالت او قراردادی آتی از نوع خرید (لانگ) می‌خرد تا نیازی که در آینده برای او ایجاد خواهد شد را پاسخ دهد.

به عنوان مثال شرکت الف می‌داند که در شش ماه اینده باید ۲۰,۰۰۰ اونس نقره بخرد. با فرض اینکه هر اونس نقره در زمان فعلی ۱۲ دلار قیمت دارد، شرکت الف قراردادی آتی می‌خرد که در آن قیمت توافقی با تاریخ سررسید شش ماهه ۱۱ دلار است. بدین ترتیب او خطر افزایش قیمت را با خرید یک قرارداد آتی خنثی می‌کند.

این مسئله در خصوص فروش یک دارایی یا کالا نیز صادق است. مثلا اگر شرکت ب بداند که در آینده باید کالایی خاص را به بفروشد، موقعیت فروش اتخاذ می‌کند. مثلا این شرکت می‌داند طی شش ماه آینده باید ۲۰,۰۰۰ اونس نقره تحویل مشتری دهد. قیمت فعلی هر اونس نقره ۱۲ دلار است؛ از طرف دیگر فروشنده مطمئن نیست که در شش ماه آینده قیمت هر اونس نقره دستخوش چه تغییراتی می‌شود. در اینجا فروشنده قراردادی آتی از نوع فروش (شورت) منعقد می‌کند که در تاریخ سر رسید، مقدار مشخصی از نقره را با قیمت ۱۱ بفروشد. بدین ترتیب او خود را از خطرات احتمالی کاهش قیمت نقره دور کرده است.

نبود اطمینان از اتفاقات پیش رو یکی از عمده دلایل ایجاد قراردادهای آتی است. با استفاده از چنین قراردادهای ریسک نوسانات قیمت، هم برای خریدار و هم برای فروشنده، کاهش می‌یابد.

سفته‌بازی
با استفاده از قراردادهای آتی این فرصت برای خریدار پیش می‌آید که با تکیه بر تحلیل و پیش‌بینی خود از بازار مبنی بر افزایش قیمت یک دارایی در آینده، سود کند. از طرف دیگر یک فروشنده نیز می‌تواند با فرض اینکه قیمت دارایی‌اش در آینده کاهش پیدا می‌کند، طی یک قرارداد آتی دارایی مورد نظر را در قیمت بالاتر بفروشد تا به این وسیله بتواند با پایین آمدن قیمت، همان دارایی را دوباره بخرد.

مثالی که پیش‌تر در خصوص خرید و فروش قراردادهای آتی زدیم در خصوص سفته‌بازی در این بازار نیز صدق می‌کند.

 

سوپر دوره آموزش ارزهای دیجیتال

سوپر دوره آموزش ارزهای دیجیتال
با توجه به پیشرفت چشمگیر بسیار زیاد فناوری بلاکچین و ارزهای دیجیتال، فرصت درآمدزایی با ارزهای دیجیتال اهمیت ویژه‌ای پیدا کرده است. جذابیت بیشتر این حوزه این است که تقریبا تمام افراد حتی با یک گوشی موبایل هم می‌توانند از ارزهای دیجیتال درآمد کسب کنند. روش‌های درآمدزایی از ارزهای دیجیتال سخت نیست اما حتما نیاز به آموزش دارد تا بجای ضرر و ریسک زیاد بتوانید از آن درآمد کسب کنید. … قابل استفاده می‌باشد.